Club Jeunes – Accompagner les jeunes actifs en Israël

Il y a un an, nous avons lancé le Club Jeunes. Le but de ce club est d’accompagner les jeunes francophones installé(e)s en Israël dans la gestion de leur épargne.

Faut-il amasser un patrimoine avant d’investir ?

Nous entendons souvent cette idée reçue : il faudrait attendre un certain temps avant d’investir un montant amassé.

Il y a un an, nous avons lancé le « Club jeunes ». Un programme d’investissement destiné aux jeunes actives et actifs francophones installé(e)s en Israël.

Nous sommes partis d’un constat simple :

  • Beaucoup de jeunes talents en Israël n’ont pas forcément d’éducation financière. Pourtant, savoir gérer son budget, pouvoir financer un bien immobilier, faire face aux imprévus… est indispensable.
  • Les jeunes pensent ne pas avoir de force de frappe d’investissement. Pourtant, ils ont un avantage de taille : le temps. Plus on épargne tôt de manière régulière, plus le capital grossit et plus les intérêts s’accumulent. Il est donc possible de commencer à investir alors même que vous ne disposez pas d’un gros patrimoine. Comme disait Warren Buffett, il faut débuter « avec le bon état d’esprit, les bons mots et le bon plan ».
  • Enfin, les jeunes francophones ont un fort besoin d’accompagnement en Israël. Ils ne maîtrisent pas forcément les codes, à moins d’avoir un entourage averti.

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Nous avons rencontré depuis près d’une centaine d’entre eux, chacun avec un parcours et des projets différents. Tous ont un profil prometteur. Les jeunes d’aujourd’hui sont en effet les décideurs de demain.

Nous voulions ainsi les accompagner à l’aube de leur carrière professionnelle et leur donner des conseils éclairés sur la manière de gérer leur épargne. Il existe en Israël des solutions pertinentes pour permettre à ces jeunes de poser la première pierre de leur patrimoine. Nous relevons le défi de les accompagner sur le long terme.

« Devenir riche débute avec le bon état d’esprit, les bons mots et le bon plan. »​ Warren Buffett

Soirée de lancement – 40 jeunes investisseurs

Investir jeunes Israël

Nous avons eu le plaisir d’accueillir une quarantaine de jeunes le 1er avril dernier dans les bureaux d’une fintech israélienne partenaire, pour la première soirée de réunion du Club Jeunes, lancé par notre cabinet l’année dernière.

Nous avons parlé économie israélienne, opportunités d’investissement et partagé un moment de networking.

Nous sommes fiers de notre engagement à écouter les besoins de la jeunesse francophone et à y répondre. Si vous souhaitez commencer à investir, n’attendez pas.

Conclusion

Nous remercions nos partenaires pour leurs précieux soutiens.

Nous restons à votre disposition pour toute question ou rendez-vous.

Contactez-nous par mail via herez.israel@herez.com ou en remplissant le formulaire ci-dessous.

 

Achevé de rédiger le 07 avril 2024.

Ê T R E – R A P P E L É ?

 

    Horaire d'appel

    Comment limiter l’impact de la baisse des taux sur mon épargne ?

    Après avoir réduit le taux d’intérêt de 0,25% en début d’année, la banque d’Israël a décidé d’arrêter le processus pour le moment.

    Le gouverneur a cependant souligné que cela reprendra tant que l’inflation continuerait de baisser. Avec la fluctuation de ces derniers, les investisseurs recherchent des perspectives stables. Notre avis sur les opportunités qui s’offrent à eux.

     

    Dépôt bancaire (Pikadon)

    banque Israël

     

    Produit bancaire équivalent au compte à terme.

    Rendement moyen : 4% / an.

    Avantages :

    • Sécurité : Intérêts garantis
    • Flexibilité : Possibilité d’ouvrir un dépôt dans une banque différente de celle où se trouve le compte principal

    Inconvénients :

    • Faible liquidité : L’argent est bloqué pendant toute la durée choisie
    • Impôt sur les bénéfices : Taxe de 15% sur les intérêts perçus lors du retrait

    Avis Herez : sous-pondérer

     

    Obligations (Agah’)

    Prêt à l’État ou aux entreprises. Durée prédéterminée.

    Rendement moyen :

    • Obligations gouvernementales : 4.2%/ an
    • Obligations Corporate Israël cotées : 5%/ an

    Avantages :

    • Taux d’intérêt fixes pendant leur durée de vie
    • Investissement à faible risque dans le cas des obligations gouvernementales, ainsi que des obligations d’entreprises bien notées

    Inconvénient : Perte de capital possible avec la hausse des taux d’intérêt

    Avis Herez : sous-pondérer

     

    FONDS MONÉTAIRES (KEREN KASPIT)

    Fonds d’investissement à faible risque sur des dépôts bancaires et obligations corporate et gouvernementales à courte durée.

    Rendement moyen : 4.7%/ an

    Avantages :

    • Liquidité élevée et possibilité de libérer rapidement les fonds investis
    • Fiscalité avantageuse : taux d’imposition de 25% sur le rendement inférieur à l’inflation

    Inconvénient : Rendements variables selon la fluctuation des taux d’intérêt

    Avis Herez : sous-pondérer

     

    Crowdlending

    Financement participatif pour des personnes physiques et morales.

    Rendement moyen : >7.5%/an

    Avantages :

    • Création d’une nouvelle source de revenu fréquent
    • Portefeuille diversifié avec plusieurs milliers de prêts
    • Liquidité

    Inconvénient : Risque lié à la dette privée

    Avis Herez : surpondérer

    projet immobilier

    Club deal immobilier

     L’investisseur participe au financement d’un projet immobilier aux cotés du promoteur.

    Rendement moyen : >8%/an

    Avantages :

    • Coupons réguliers
    • Court délai de réalisation
    • Création de valeur par construction et développement de zone rurale

    Inconvénients :

    • Risque lié à à l’activité de construction immobilière
    • Risque de retard et décalage dans la livraison avec incidence sur le TRI

    Avis Herez : surpondérer

    Nous restons à votre disposition pour toute question ou rendez-vous.

    Contactez-nous par mail via herez.israel@herez.com ou en remplissant le formulaire ci-dessous.

     

    Achevé de rédiger le 07 mars 2024.

    Ê T R E – R A P P E L É ?

     

      Horaire d'appel

      Les aides de l’Etat pour booster la high-tech en Israël

      La dépendance de l’économie israélienne au secteur high-tech s’est considérablement accrue ces dix dernières années. Aujourd’hui, la part de l’industrie israélienne des hautes technologies dans le PIB local est de 18%. Voici les aides de l’Etat pour booster la Tech en Israël.

       

      Maintenir Israël à sa place de puissance high-tech

      Dans le cadre de l’approbation du budget 2024, le gouvernement en collaboration avec le ministère des finances et l’Autorité de l’innovation d’Israël, vient de dévoiler un plan de relance important pour maintenir Israël à sa place de puissance high-tech.

      Ce plan complète les initiatives de grands fonds israéliens tels que Iron Nation ou Techshield qui ont mis en place des solutions fortes pour soutenir le domaine de la technologie israélienne, ralenti depuis 2022 et fragilisé avec la guerre.

       

      1- Start-up Fund

      Soutien gouvernemental : jusqu’à 60 % du financement total

      Objet : encourager des start-ups dans des phases de développement essentielles.

      Montant : 100 M de dollars/an

      Durée : 3 ans

      Investissement : Pre-Seed, Seed et Series A

       

      2- Fonds Yozma

      Soutien gouvernemental : 30 % pour chaque dollar investi

      Objet : co-investissement avec des investisseurs institutionnels israéliens pour augmenter la part du capital local, réduisant la dépendance au capital étranger et renforçant la stabilité du marché du capital-risque en Israël.

      Montant : 1 Md de dollars

      Durée : 5 ans

      Investissement : early-stage

       

      3- Nouveau Fonds d’incubateurs de création de Ventures

      Soutien : l’Autorité de l’Innovation soutient trois clubs d’investissement privés pour coordonner les investissements et offrir un soutien en gestion d’entreprise.

      Objet : attirer des investisseurs privés d’Israël et du monde entier pour investir dans des start-ups israéliennes à fort potentiel

      Montant : 9 M de dollars

      Durée : 3 ans

      Investissement : Pre-Seed et Seed

       

      Guerre du Liban et Bordure Protectrice

      guerre Israël

      Les données de la guerre du Liban en 2006 et de l’opération Bordure protectrice en 2014 illustrent la capacité de l’écosystème technologique israélien non seulement à perdurer, mais aussi à prospérer après les périodes de conflit :

      • Croissance constante du PIB (et dépassant la moyenne de l’OCDE)
      • Levées de fonds réussies
      • Emergence d’entreprises influentes

      Notre avis

      • Les initiatives privées et gouvernementales représentent un avantage significatif pour la pérennité de la Tech.
      • L’avantage fiscal accordé par le plan de relance, à savoir une exonération d’impôts sur les gains en capital en cas de réinvestissement dans les 12 mois dans une autre entreprise israélienne, encourage d’autant plus les investisseurs à participer à cette relance.
      • Nous constatons dans lallocation de nos clients une exposition toujours plus forte au private equity (secteur de la Tech), année après année. Nous pensons que ce mouvement va se poursuivre dans le futur.
      • Tous ces éléments nous confortent dans notre certitude concernant la résilience de la Tech israélienne et plus largement de l’économie israélienne.

       

       

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      Achevé de rédiger le 07 février 2024.

      Ê T R E – R A P P E L É ?

       

        Horaire d'appel

        Dr Emmanuel Navon : à quoi ressemblera l’Israël d’après-guerre ?

        Dr Emmanuel Navon est un universitaire renommé, spécialiste en sciences politiques et en relations internationales. Depuis près d’un an, il est CEO de ELNET-Israël, une ONG qui promeut les relations entre Israël et l’Europe. Nous lui avons posé nos questions pour brosser le portrait de l’Israël d’après-guerre.

        Herez Israël. A quel moment aura lieu la fin de guerre ?

        Dr Emmanuel Navon. Il existe un flou sur ce que constitue la fin de la guerre. Est-ce que cela signifie l’élimination de Yahya Sinwar et de Mohammed Deïf ? Un accord avec le Qatar moyennant la libération de tous les otages ? Ce qui semble se dégager, ce sont des opérations de haute intensité, depuis le début des opérations terrestres, qui devraient se poursuivre jusqu’au milieu du mois de janvier. Nous pouvons nous attendre ensuite à des opérations de plus faible intensité, avec une zone tampon et des interventions ponctuelles dans la bande de Gaza.

        Israël gardera-t-elle le contrôle sur Gaza ?

        Israël conservera sa liberté d’action sur le pan militaire dans la bande de Gaza, comme en Judée-Samarie. Si Israël parvient à décapiter politiquement le Hamas, alors il n’y aura plus de gouvernement local, mais un gouvernement militaire israélien ne pourra être que temporaire. Une autorité mandataire, cogérée avec les pays arabes qui ont normalisé leurs relations avec Israël, est cependant à prévoir jusqu’à ce que des élections aient lieu et un gouvernement gazaoui soit établi.

        Peut-on s’attendre à une guerre de même ampleur que Gaza au Liban ?

        L’attentisme et la passivité qui ont produit le 7 octobre appartiennent désormais au passé. La guerre a révélé au-delà de tout doute que la stratégie défensive ne fonctionne pas et ne sera plus acceptée par les Israéliens. Il faut donc s’attendre à une opération militaire israélienne au Liban.

        Israël peut-elle compter sur un soutien indéfectible de la part des Etats-Unis ?

        La position du Président Biden est très claire : les Etats-Unis soutiennent toute opération militaire qui empêcherait la répétition du 7 octobre. Cela donne donc à Israël une très grande liberté d’action, moyennant cependant plus d’efforts du côté de l’aide humanitaire.

        Sans un Israël fort et redouté par ses ennemis, aucun Juif dans le monde n’est en sécurité

        Quand est-ce qu’un nouveau gouvernement en Israël pourrait voir le jour ?

        Il est encore trop tôt pour en parler. Benny Gantz lui-même ne sait pas quand il quittera le cabinet de guerre. Il est cependant évident que de nouvelles élections auront lieu courant 2024.

        La solidarité de la société israélienne qu’on observe depuis le début de la guerre va-t-elle perdurer ?

         

        Israël guerreNous le savons, à la veille de la guerre la société israélienne était très divisée. Aujourd’hui, nous observons une grande solidarité nationale. Mais les divisions referont surface après la guerre. Beaucoup d’Israéliens ont néanmoins compris que les divisions ont des effets dévastateurs. Il faut apprendre à se « disputer » autrement et se souvenir que nous avons un pays en commun.

        Il faut apprendre à se « disputer » autrement et se souvenir que nous avons un pays en commun

        La réforme judiciaire, interrompue par la guerre, avait en effet énormément divisé la société israélienne. Quel est votre avis là-dessus ?

        La réforme judiciaire a été taillée sur mesure pour Netanyahou, qui avait toujours fait l’éloge de l’indépendance de la Cour Suprême jusqu’à sa mise en examen.  La tension sociale n’était donc pas autour de la réforme mais autour de Netanyahou . Après la guerre, il faudra avoir une convention nationale et un débat apaisé sur une réforme équilibrée et consensuelle du système judiciaire.

        Après la guerre, il faudra avoir une convention nationale et un débat apaisé sur une réforme équilibrée et consensuelle du système judiciaire

        D’après le ministère israélien de l’immigration, la volonté d’Alya (immigration vers Israël) par les familles françaises a augmenté de plus de 400 % depuis le 7 octobre. Ce regain d’intérêt est-il une simple tendance ou se transformera en réalité ?

        L’Alya est une démarche personnelle. Se poser des questions en temps de crise est normal. D’une manière générale, la guerre a démontré que sans un Israël fort et redouté par ses ennemis, aucun Juif dans le monde n’est en sécurité. C’est une leçon fondamentale de cette guerre.

        L’économie israélienne va-t-elle pouvoir reprendre rapidement ?

        Avant la guerre, les investissements étaient déjà au ralenti du fait des tensions sociales et des incertitudes autour de la réforme judiciaire. La guerre coûte cher, de nombreux acteurs économiques actifs sont mobilisés, et des secteurs entiers tels que la restauration et le tourisme sont très touchés. Remettre les comptes au vert prendra du temps. L’économie israélienne, qui a prouvé sa capacité à se ressaisir après la seconde Intifada, a de nombreux avantages comparatifs et une forte valeur ajoutée.

        Interview réalisée le 25 décembre 2023

        Ê T R E – R A P P E L É ?

         

          Horaire d'appel

          Communiqué : Fusion Maison Herez & Groupe Cyrus

          Communiqué – Paris, le 7 décembre 2023

          Groupe CYRUS et Maison HEREZ entrent en négociations exclusives en vue de créer l’acteur indépendant de référence de la gestion privée et de la gestion de fortune en France.

           

          Laurent Perez, directeur général de la filiale Herez Israël, déclare : « C’est avec une immense fierté que je partage aujourd’hui une excellente nouvelle qui marque une étape majeure dans le secteur de la gestion de patrimoine en France. À savoir la fusion prochaine entre Groupe CYRUS et Maison Herez, créant ainsi un acteur indépendant de tout premier ordre dans le domaine de la gestion privée et de la gestion de fortune en France. Cette alliance stratégique représente bien plus qu’une simple fusion d’entreprises – elle incarne une convergence de valeurs, d’expertises et d’engagements envers l’excellence dans le service à nos clients. Ensemble, nous combinons nos forces pour offrir des solutions innovantes et sur mesure à nos clients. Ces derniers sont les grands victorieux de ce nouveau chapitre passionnant qui commence ! »

           

          Nous vous transmettons les mots du président de la Maison Herez, Patrick Ganansia.

           

          Madame, Monsieur, 

          Depuis de nombreuses années, vous nous accordez votre confiance pour la gestion de votre patrimoine. Votre fidélité nous a permis de grandir et de proposer à d’autres professionnels, chaque année, de nous rejoindre. 

          Aujourd’hui, j’ai le plaisir de vous annoncer notre rapprochement avec un autre acteur majeur de la gestion de Patrimoine : Cyrus Conseil. Meyer Azogui, son dirigeant et moi-même, partageons le même métier, les mêmes valeurs humaines et nous nous apprécions depuis 25 ans.  

          Cette union basée sur une culture forte et des valeurs communes est avant tout une aventure humaine fondée sur la confiance et la complémentarité. Le sens client, l’expertise et la performance sont les valeurs fondamentales communes à nos deux maisons qui ont été le socle de notre rapprochement. Ensemble, nous serons encore plus novateurs pour répondre à vos attentes et exigences sur nos cinq métiers : le conseil et  l’ingénierie patrimoniale, la gestion financière, les produits structurés, le non coté et l’immobilier. Cette nouvelle aventure, dont vous faites partie, est possible grâce à la confiance que vous nous témoignez et l’ensemble des équipes de Maison Herez se joint à moi pour vous en remercier très sincèrement.

           

           

           

          Herez Israël, filiale d’Herez, groupe français de premier plan spécialisé dans le conseil en gestion de patrimoine, a été créée pour renforcer la proximité avec nos clients désormais installés en Israël, et plus largement, proposer une offre de services sur mesure aux francophones intéressés par l’investissement en Israël.

          Nos 5 conseils face aux prévisions des analystes en Israël

          Face aux prévisions des analystes, voici la vision de Herez Israël dans ce contexte. Nous vous conseillons des solutions maison à adopter, en Israël.
          Cela ne remplace pas un rendez-vous, impératif pour un accompagnement sur-mesure, mais cela donne une idée de l’étendue des opportunités en Israël.

           

           

          1- L’immobilier

          investir Israël

           

          Prévision : renouvellement de la demande, fort intérêt par les locaux mais aussi les étrangers (recrudescence de l’Alya). Rebattement des cartes entre le Nord/Centre/Sud d’Israël.

           

          Notre conseil : se positionner sur des pépites comme Beer Sheva (ville à fort potentiel) ou des projets en amont/en cours de livraison pour profiter de prix très attractifs.

          2- Taux d’intérêt

           

          Prévision : baisse des taux d’intérêt au premier semestre 2024, le taux d’inflation à peine au-dessus de la fourchette cible annuelle de 1 à 3%.

          Notre conseil : privilégier des classes d’actif non indexées pour ne pas subir l’impact de la baisse des taux. Par exemple, de la dette privée à taux fixe, autour de 8% par an.

           

          3- Marchés financiers

          investir en Israël

          Prévision : les marchés anticipent une baisse des taux. Mécaniquement, le marché actions israélien va retrouver de sa superbe. Ajoutons à cela la valorisation attractive du marché

           israélien.

           

          Notre conseil : diversifier son portefeuille. Profiter des points d’entrée bas, s’exposer aux actions israéliennes (exemple : secteur bancaire, certaines mid cap sur la cybersécurité). Privilégier les obligations datées, sous pondérer son exposition aux fonds monétaires.

          4- Startups

          Prévision : il est encore trop tôt pour se prononcer malgré la poursuite des levées de fonds mais Israël reste par son essence la start up nation.

          Notre conseil : s’intéresser à des fonds solides diversifiés multi secteurs plutôt que d’investir sur une seule entreprise. Les coups durs portés aux valorisations révèlent de plus des points d’entrée intéressants.

           

           

          5- Alya

          Alya Israël

          Prévision : vague d’immigration attendue à l’été 2024. Cinq fois plus de dossiers d’Alya ouverts en France en octobre 2023 par rapport à octobre 2022 d’après l’Agence Juive. 50 à 70% des dossiers vont au bout du processus.

           

          Notre conseil : une fin de guerre est toujours synonyme de reconstruction. Comment se préparer dès à présent à ce nouveau cycle ? En réalisant un audit patrimonial pour organiser une Alya en protégeant sa famille.

          Conclusion

          Nous restons à votre disposition pour toute question ou rendez-vous.

          Contactez-nous par mail via herez.israel@herez.com ou en remplissant le formulaire ci-dessous.

           

          Achevé de rédiger le 03 décembre 2023.

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